Торговля фьючерсами на акции сбербанка россии. Ртс-ммвб: коды фьючерсов на срочном рынке Фьючерс на сбер brent график онлайн

Срочный рынок является важной частью мирового рынка финансов . Многие годы он представляет интерес не только для профессиональных участников финансового рынка , но и для частных инвесторов, которых привлекают его безграничные возможности при умеренных издержках. Оборот срочного рынка на развитых рынках уже давно превышает объем торгов на рынках базовых активов.

РТС-FORTS – крупнейшая биржевая площадка по торговле производными инструментами в России. По итогам 2009 года РТС-FORTS входит в ТОП-10 мирового рейтинга деривативных бирж.

Рынок фьючерсов и опционов в РТС сочетает в себе развитую инфраструктуру, высокую надежность и ликвидность, а также современные технологии и значительное количество участников.

Преимущества срочного рынка РТС-FORTS:

операции доступны как для инвесторов с небольшим объемом средств, так и для крупных клиентов;
высокий уровень ликвидности;
наличие «эффекта плеча» благодаря тому, что величина гарантийного обеспечения в разы меньше стоимости срочного контракта;
большой выбор инструментов позволяет проводить спекулятивные операции, а также хеджировать позиции от рисков неблагоприятного изменения цен;
отсутствие затрат на оплату услуг депозитария.

В настоящее время клиентам Сбербанка России доступны следующие виды инструментов срочного рынка РТС:

фьючерсные контракты на акции ;
фьючерсные контракты на иностранную валюту;
фьючерсные контракты на ставку MosPrime;
фьючерсные контракты на индекс РТС.

Подключиться к торговой системе FORTS возможно при присоединении к «Условиям предоставления брокерских услуг ОАО «Сбербанк России ». Для проведения сделок на срочном рынке РТС-FORTS необходимо выбрать вариант обслуживания, предусматривающий использование системы удаленного доступа QUIK.

futures – это контракт на покупку-продажу базового актива в будущем.

Т.е.покупая сейчас фьючерс, мы покупаем обязательство, купить базовый актив в будущем.

В России фьючерсы торгуются с датой поставки Март (H ), Июнь (M ), Сентябрь (U ), Декабрь (Z ). Самым ликвидным является фьючерс с ближайшей датой поставки, на сегодня (1 ноября 2009), это фьючерс с датой поставки в декабре.

Что это такое.Разберем это на моем любимом Сбербанке.

Возьмем декабрьский фьючерс на Сбербанк, его обозначение в системе торговли Quik - SRZ 9 (SR - Сбербанк, Z – декабрьский, т.е поставка в декабре, 9 – 2009 год ), На РТС и в Транзакт его обозначение - SBRF -12.09. (SBR – Сбербанк F – фьючерс, 12 –декабрь, 09 – 2009 года. )

По спецификации, 1 контракт Сбербанка=100 акциям. Таким образом, цена фьючерса равна цене акции *100. Допустим, если я в пятницу купил один фьючерс Сбербанка по 6500 руб. , то я купил обязательство, купить в декабре акции Сбербанка в кол-ве 100 штук по цене 65 руб. за штуку.Внимание важно! При покупке фьючерса, я не плачу всю сумму сделки, у каждого фьючерса есть ГО (Гарантийное обеспечение).На фьючерс Сбербанка ГОв данный момент = 1020 руб.При покупке фьючерса данная сумма переводиться с моего счета, при продаже этого фьючерса, сумма ГО возвращается обратно на счет.Как это выглядит в цифрах.

Пусть у меня на счету 10 000 руб. Я покупаю фьючерс Сбербанка 6500 руб., у меня за эту операцию снимают суммуГО, напоминаю ГО на 1020 руб. У меня на счету останется10 000 – 1020 = 8980 руб.Допустим фьючерс Сбербанка вырос и котируется 6600 руб.,я его решил продать. Мне на счет возвращают ГО 1020 и зачисляют прибыль 6600-6500 = 100 руб. Счет становиться равным 8980 руб.+ 1020 руб. + 100 руб. = 10100. Я заработал 100 руб. при вложенных 1020 руб. Т.е. около 9,8%. При движении базового актива на 1,54%. За эти операции я меня снимут комиссию при покупке фьючерса 50 коп и при продаже 50 коп. Итого =1 руб.

Рассмотрим еще понятие вариационной маржи – это прибыль/убыток который вы получаете при работе с фьючерсом. Она равна разнице между ценой покупки и текущей биржевой ценой. Вариационная маржа зачисляется на счет во время клиринга.Клиринг это период на бирже, когда производиться расчет вариационной маржи и зачисление ее на счет клиента.Проводиться с 18.45 до 19.00. Есть еще промежуточный клиринг в 14.00.

Чтобы начать торговать фьючерсами, необходимо заключить договор с Финам, это можно сделать у них в офисе или по ЭЦП.

Подведем итого.

Вы заключили договор с Финам, вам открыли счет на РТС, вы перевели туда 10 000 руб. Теперь вы выбираете фьючерс, с которым хотите работать. Я рекомендую Сбербанк, Газпром, Лукойл – это самые ликвидные фьючерсы, есть еще фьючерс РТС, но с ним надо работать осторожно и после приобретения опыта работы на FORTS .

Вы выбрали фьючерс Сбербанка. Делаем анализ графиков, графики фьючерсов и акций практически одинаковы, поэтому анализ делается такими же методами. Проанализировав ситуацию, вы предполагаете, что Сбербанк будет расти. Вы покупаете фьючерс за 6500 руб., с вас берут ГО на этот фьючерс 1020 руб. и биржевую комиссию 0,50 руб. У вас на счету остается 10 000 руб.- 1020 руб. -0,50 руб.= 8979,50 руб.Дальше вам начисляют вариационную маржу, в зависимости от текущей цены фьючерса на бирже, если цена фьючерса стала равно 6450, то вариационная маржа равна 6450-6500 = -50 руб.В 14.00 наступает промежуточный клиринг, цена фьючерса в этот момент стоит 6600 руб. Вам на счет начисляют 6600-6500 = 100 руб. Итого у вас на счету 8979,50 + 100 = 9079,50 руб. Дальше, к вечернему клирингу фьючерс Сбербанка стал равен 6800, вам делают пересчет и зачисляют 6800-6600 (цена фьючерса в промежуточный клиринг) = 200 руб. Итого у вас на счету 9079,50 + 200 = 9279,50 и плюс фьючерс.Дальше во время вечерней сессии цена фьючерса стала равна 6750 руб., вариационная маржа равна 6750 руб. – 6800 руб. (цена фьючерса по время клиринга)= - 50 руб. Вы решаете продать фьючерс. Продав фьючерс за 6750 вам возвращается ГО на это фьючерс. У вас на счету 9279,50 руб. + 1020 руб. – 0,50 руб. (комиссия) = 10299 руб. Вариационную маржу в размере -50 руб. Вам зачислят в ближайший клиринг. 10299 – 50 руб. = 10249 руб. у вас будет на счету.

Подводные камни.

Если слишком увлечься плечами, т.е при счете в 10 000 руб. можно купить 9 контрактов Сбербанка (10 000 руб. /1020 руб.=9). У вас блокируют ГО в размере 9180 руб.(9*1020 руб.)У вас на счету останется 820 руб. делим их на 9 купленных контрактов получим примерно 91 руб.Если разница между ценой покупки и ценой клиринга будет больше это суммы, то вам позвонит менеджер и попросит прикрыть часть позиций.

Что происходит с фьючерсом по достижении срока исполнения?

Тебе производят поставку акций, по цене фьючерса, при этом ты уже будешь заплатить комиссию как на бирже, если у тебя был короткий фьючерс в шорт, у тебя снимут нужное кол-во акций, но лучше не думать про это, до поставки не надо доводить, за день-два до этого, нужно начать торговать с следующим фьючерсом.

P.S
Это мое первое творение сильно не ругайте, поэтому критика приветствуеться, на все вопросы отвечу.

Являются самыми популярными на американском фондовом рынке, то в российской зоне FORTS такими можно называть поставочные контракты на акции Сбербанка. Их ценность определяет прежде всего престижем самого финансового учреждения, имеющего статус самого крупного и влиятельного в РФ и странах СНГ. Фьючерс Сбербанка онлайн представлены на ММВБ.

Описание фьючерса Сбербанка

Актив имеет собственный тикер SBR, который применяется на биржах. Но это обозначение используется и, например, в Quik - самом востребованном торговом терминале. Здесь, кстати, представлены многие ведущие виды контрактов, например, . Широта инструментария делает Квик очень удобным для использования профессиональными трейдерами. Фьючерс на акции Сбербанка имеют вид SBRF, где первые три литеры - сам тикер, а последняя — маркер месяца поставки, а данном случае это январь. Если же перед нами аббревиатура SRM9, это значит, что контракт должен быть исполнен в марте 2019 года. Таким образом, тикеры можно назвать максимально информативными - они с первого взгляда позволяют устанавливать базовые условия сделок.

Свечной график фьючерса

Свечной график фьючерса Сбербанка можно найти прежде всего на Мосбирже, где активы торгуются в наибольших объемах. По мнему можно определить, сколько стоит поставочный контракт в момент открытия и закрытия, узнать, как менялась цена в течение одного дня и более длительного периода и использовать эти данные для создания прогнозов. Торговля на ММВБ осуществляется в течение рабочей недели - кроме выходных дней с 10 утра до 23.45 вечера. Время делится на два отрезка - дневную и вечерние сессии. Каждый фьючерсный контракт в данном случае заключается на 100 штук акций.

Цена устанавливается с учетом шагового значения, равного 1 рублю. В настоящее время на 1 фьючерс Сбербанка установлена цена около 21,6 тыс. руб.
Для данного вида контрактов устанавливаются гарантийные обеспечения.
Для 1 фьючерса стоимость ГО составляетпримерно 19% от цены. Это гораздо выше, чем в других случаях.
Например, ГО для фьючерсов по валютной паре доллар/рубль будет составлять 6%.

Но величина является вполне оправданной, учитывая солидные риски за счет применения кредитного плеча. Для акций характерны более заметные колебания котировок и высокая волатильность на рынке, чем для ресурсных или денежных активов. Поэтому и требования к фьючерсам на акции любых предприятий, в том числе и Сбербанка, являются более жесткими . Подобным образом уменьшаются неизбежные риски.

Стоимость фьючерсов

На стоимость фьючерсов Сбербанка влияют прямым образом цены на акции финансового учреждения. А их стоимость, в свою очередь, способна меняться под давлением целого ряда факторов. Среди ведущих можно выделить закон спроса и предложения на рынке, данные о доходах, полученных организацией, разнообразные события, связанные с его деятельностью.

И все же в настоящее время фьючерсные контракты по Сбербанку - одни из самых ликвидных на Мосбирже. Они занимают четвертую позицию по данному показателю после нефти, валютного тандема доллар/рубль и индекса РТС.

Дневной оборот по торговле данным ативом составляет более 500 млн. руб. Почти 6 часть занимают обычные акции Сбербанка в составе индекса РТС, то есть среди еще 38 отечественных компаний. Верхние и нижние лимиты стоимости по фьючерсным контрактам устанавливает ММВБ. Этот процесс происходит каждый день. Торговать данным активом рядовые инвесторы могут только через брокера. Новичкам следует знать, что за право проводить операции необходимо будет заплатить комиссию самой бирже и еще брокеру, хотя последний обычно устанавливает низкие расценки, но все зависит от объема итоговой прибыли.

Видео: Живой трейдинг

Привет всем любителям и знатокам биржевой торговли.

Сегодняшний разговор о таком серьезном инструменте, как фьючерс Сбербанка. А именно производный инструмент на обыкновенные акции. Устойчивый системообразующий банк - лидер на ММВБ по объемам торговли акциями. Фьючерсы на акции Сбербанка также пользуются спросом и являются ликвидными бумагами.

Параметры и обозначение

Формула, по которой рассчитывается цена фьючерса от базового актива

F=N*S*(1+r1) — N*div*(1+r2)

F - цена фьючерса;
N - объем контракта;
S - цена акции спот;
r1 - процентная ставка по фьючерсу со дня, когда была заключена сделка до экспирации;
r2 - процентная ставка со дня закрытия реестра по базовому активу до исполнения фьючерсного контракта;
div - дивиденды по обыкновенным акциям Сбербанка.

Как рассчитывается ГО

ГО или гарантийное обеспечение рассчитывается биржей по специальным формулам и публикуется на сайте и в Quik - терминале, через который производятся торги в режиме реального времени.

На 30.04.2019 года сумма составляет 4519,8 рублей.

Цель ГО - страхование рисков в случае отказа от сделки, позволяет определить допустимый объем. Таким образом, отказ от сделки или невыполнение контракта в полном объеме становится невыгодным.

Преимущества и недостатки данного фьючерса

Котировки фьючерса на обыкновенные акции Сбербанка связаны с базовым инструментом. Колебания на фондовом отражаются на срочном рынке, влекут за собой снижение или повышение котировок.

Акции Сбербанка - вполне надежный инструмент, поэтому и фьючерс чувствует себя уверенно. Однако геополитические события очень сильно влияют на котировки, возможны сильные просадки и даже многомесячное снижение, что не позволяет рассчитывать на фундаментальные показатели банка.

В целом можно выделить преимущества:

высокая ликвидность;
встроенное плечо, которое позволяет торговать при относительно небольшом депозите;
низкое ГО.

Недостаток бумаг Сбербанка один - волатильность средняя, что не подходит краткосрочным спекулянтам.

Прогноз

В данном случае очень много зависит от администрации президента США и Конгресса. Вопрос о санкциях, в каком виде они будут приняты, в настоящий момент является определяющим для банковской системы РФ и особенно для Сбербанка и ВТБ.

Общая характеристика и особенности базового актива

Сбербанк РФ - государственный и самый большой банк. Его активы велики, прибыль растет каждый год, выполнения всех обязательств гарантированы государством. С этой точки зрения акции и фьючерсы эмитента очень привлекательны для торговли.

Анализ и факторы влияния

Фундаментальный анализ говорит об устойчивом положении Сбербанка. Его финансовые отчеты демонстрируют постоянный рост прибыли, появление новых продуктов и услуг. Население и промышленники доверяют банку, открывают новые счета.

Если бы не ложка дегтя (возможные санкции), то бумаги Сбербанка были бы лучшим вложением средств.

Перспективы на данный момент зависят только от заокеанских партнеров и их решений. В случае мягких санкций или их отсутствия в отношении Сбера возможен подъем цены на все бумаги.

Пример сделки

На графике виден гэп (разрыв) вниз. Исходя из тезиса, что гэпы закрываются, был осуществлен вход на уровне19 990, с целью 22 500. Торговля развивалась таким образом, что произошел вынос вверх даже выше обозначенных целей. Подождав окончания импульса, позицию закрыли на уровне 23 300.

Заключение

Фьючерсы Сбербанка - весьма интересный инструмент для торговли, который при соответствующем анализе рыночной ситуации, может принести много радости в виде полученных барышей. Но не стоит забывать, что фьючерсы, хотя и менее рискованные бумаги, чем акции, но убытки можно понести и здесь, если не страховаться.

На Московской бирже (ММВБ-РТС), теряется в спецификации контрактов. Специфичные буквенно-цифровые обозначения кодов довольно просто и запомнить их не сложно, но требуется разобраться.

Внешний вид кодов на фьючерсы

Код фьючерса состоит из трех основных элементов:

С — код базового актива, состоящий из 2 символов
М — месяц исполнения фьючерса, состоящий из 1 символа
Y — год исполнения фьючерса, состоящий из 1 символа

О коде базового актива на фьючерс мы поговорим позднее, а вот с датами давайте разберемся сразу.

Поле M (месяц исполнения) фьючерсного кода

Итак, поле М — месяц исполнения фьючерса, кодируется следующими символами:

Месяц | Код фьючерса

Январь — F
Февраль — G
Март — H
Апрель — J
Май — K
Июнь — M
Июль — N
Август — Q
Сентябрь — U
Октябрь — V
Ноябрь — X
Декабрь — Z

Журнал сайт напоминает, что каждый фьючерсный контракт имеет свой срок действия. О месяце, когда заканчивается его функционирование, т.е. происходит экспирация , мы и говорили выше.

Поле Y (год исполнения) кода фьючерса

С полем года исполнения фьючерсного контракта все еще проще. Это одна цифра, дублирующая последнюю цифру года, т.е.

5 – 2005 год,
8 – 2008 год,
0 – 2010 год,
3 – 2013 год.

Поле C (базовый актив) кода фьючерса

Самое трудно запоминающееся поле кода фьючерса — это непосредственно код актива. Мы специально предлагаем вам разбивку по типу актива для удобства поиска нужного.