Технический анализ или теханализ является одним из важных моментов ежедневной торговли на форекс и фондовом рынке .

Несмотря на то, что суть теханализа биржевых инструментов таких как например РТС , ММВБ сводится к постоянному изучению финансовых графиков, и нахождению ключевых точек, без учета фундаментальных показателей, первое что необходимо учитывать при принятии торговых решений это техническая составляющая.

Благодаря техническому анализу трейдер рынка акций может понять не только в каком состоянии пребывает рынок, и какие тенденции поддерживаются его участниками, но и спрогнозировать возможные будущие комбинации и фигуры. Систематизация этой информации в виде индикаторов и ключевых точек на графиках финансовых инструментов, позволяет провести предварительную подготовку перед принятием торговых решений и снизить степень риска в трейдинге. Отметим так же что такие мировые биржевые индексы как DAX , индекс Доу-Джонса и их графики являются хорошими индикаторами настроения участников бирж и могут быть использованы при построении торгового плана и составлении технического анализа.

Теханализ финансовых инструментов, представленный в разделе, позволит вам получить представление о технических факторах на биржах , и рынке форекс в настоящий момент.

›

На торгах в Европе доллар удерживает позиции по всему рынку. Больше всех несут потери австралийский (-0,45%) и новозеландский (-0,42%) доллары. На последнем часе в плюс вырвался британский фунт. Его рост составил 50 пунктов, до 1,2745. Пара евро/доллар подскочила на 15 пунктов, до 1,1161. Британская валюта укрепилась на новости о том, что премьер-министр Великобритании Тереза Мэй готовится выступить в парламенте с новым предложением по Brexit, которое запланировано на 18:00 мск. Предложение уже прошло обсуждение на заседании кабинета министров.

21-05-2019, 17:06

›

В прошлую пятницу Штаты окончательно повысили тарифы на китайские товары на сумму в 200 млрд. долларов и предупреждают, что если сделка не будет заключена в течение месяца, то оставшийся импорт (примерно на $300 млрд.) также будет обложен 25% тарифами. Китай обещает ответные меры, хотя и не может обеспечить симметричный ответ Штатам, поскольку закупает у них в разы меньше.
Среди важных индикаторов риска стоит отметить, что AUDUSD и USDJPY остаются ниже 0.70 и 110 соответственно, а USDCHF падает третью торговую сессию подряд.

13-05-2019, 13:35

›

В среду, 27 февраля, торги завершились снижением курса евро. Покупатели не смогли пройти стенку продавцов на уровне 1,1403. Евро подешевел против доллара США до 1,1362. Трендовая и балансовая линии выступили поддержками. Падение было вызвано резким ростом доходности 10-летних американских облигаций с 2,631% до 2,6987%. За два часа рост перекрыл 43-часовое падение.
Рост доходности US10Y изменил настроения участников рынка по отношению к доллару США. На фоне частичного закрытия длинных позиций курс вернулся к трендовой линии.

28-02-2019, 10:36

›

В среду, 21 февраля, валютная пара EURUSD провела в «боковике», торгуясь в диапазоне 1,1325-1,1370, при этом обновив локальные максимумы с 6 февраля по верхней границе этого диапазона. Утром четверга «боковик» на рынке продолжился, при этом пара снизилась до 1,1330. В то же время остается актуальным восходящий канал, сформированный с конца прошлой недели. Ближайшей целью роста остается уровень 1,1373 – коррекция 50% по Фибоначчи от предыдущего снижения. Однако по пути к этой цели возможно тестирование нижней границы канала.

21-02-2019, 11:55

›

В пятницу в первой половине дня пара EURUSD продолжила снижение в рамках нисходящего канала, снизившись с 1,1294 до 1,1234, обновив при этом минимумы с 13 ноября прошлого года. Однако перед американской сессией пара резко развернулась, пошла наверх и пробила верхнюю границу нисходящего канала, царившего на рынке с конца января, поднявшись до 1,1308 и завершив неделю вблизи 1,1292.

18-02-2019, 12:02

›

В пятницу, 8 февраля, тренд на снижение пары EUR/USD, длящийся с 31 января, был продолжен. Торги парой начались в последний день минувшей недели с отметки 1,1340. В течение дня пара поднималась к 1,1350, но «медведи» взяли верх, и к закрытию торгов котировки опустились до 1,1320. Евро снижался на фоне неплохих фундаментальных новостей из региона.

11-02-2019, 16:35

›

Баррель Brent в понедельник, 11 февраля, торговался неподалеку от 61,50 USD и падает в цене, хотя ещё в пятницу быки были в большинстве. Численность буровых установок в США за неделю к 8 февраля выросло на 4 единицы до уровня 1049 штук. В Канаде этот же показатель сократился на 3 единицы и составил 240 штук. После выхода этих индикаторов от Baker Hughes в минувшую пятницу цены на нефть продолжили осторожно расти, хотя должны были бы снижаться - ведь показатель вполне медвежий.

11-02-2019, 16:16

›

Пятничной статистики из США было достаточное количество. Уровень безработицы в январе вырос до 4,0% против декабрьского значения в 3,9%. Пересмотра, к слову, не прогнозировалось. Средняя почасовая заработная плата в прошлом месяце увеличилась только на 0,1% в месячном сопоставлении против устойчивых темпов роста на 0,4% м/м в декабре и ранее, осенью 2018 года. Годовой темп роста заработных плат оценивается таким образом в 3,2%.

Технический анализ рынка ценных бумаг представляет собой систему прогнозирования цен основанную на информации полученной в результате рыночных торгов. В отличие от , основанного на изучении производственной деятельности предприятия, в основе теханализа лежит выделение и изучение определенных закономерностей в движении графика котировок.

• Иными словами, при использовании технического анализа, трейдер совершая торговую операцию, руководствуется только графическим изображением, при этом он может быть абсолютно не знаком с деятельностью компании, ценными бумагами которой он торгует.

Технический анализ акций актуален при краткосрочной торговле ценными бумагами.

Технический анализ инвестиционных свойств ценных бумаг задействует множество инструментов, но основные факторы, от которых он зависит – это объем торгов, динамика цен и исторические данные.

Теория построена на трех основных правилах:

• В движение уже учтены различные факторы, влияющие на изменение цен. Поэтому, не имеет смысла отдельно изучать зависимость цен от политических или экономических новостей.
• Изменения цен происходят не случайным образом, а подвержены влиянию некоторых тенденций. То есть, разбив график на временные интервалы, можно увидеть изменение цены в одном направлении.
• Цикличность рынка. При возникновении определенных ситуаций, реакция участников рынка всегда одинаковая. Поэтому при их повторном появлении, на графике котировок появляются похожие графические модели, распознав которые можно предугадать дальнейшее движение цен.

Для оценки информации, технический анализ фондового рынка имеет несколько методик. Основаны они на математических расчетах () и графических рисунках (). А самым первым инструментом для прогнозирования цен была японская методика Кэйсен . Она с успехом используется и по сей день, под названием японские свечи.

Японские свечи как метод анализа цены акций

Японские свечи – это вид графика, который используется в техническом анализе рынка акций. Он состоит из прямоугольных фигур – свечей, каждая из которых соответствует определенному временному интервалу —

• если график с минутным таймфреймом (М1), то каждая свеча имеет интервал в минуту
• если это график М5 — то свеча имеет интервал в 5 минут

Свеча состоит из двух элементов – тела и тени . Границы тела показывают уровень цены открытия и закрытия на данном временном промежутке. А границы верхней и нижней тени показывают максимальную и минимальную цену за этот же интервал.

Существует два вида свечей – бычья и медвежья . Бычья свеча отражает рост цен за указанный интервал и ее тело не закрашено. На цветных графиках растущая свеча имеет зеленый цвет, а падающая красный.

• У восходящей (бычьей) свечи верхняя граница тела – указывает цену закрытия, а нижняя цену открытия.
• Нисходящая (медвежья) свеча характеризует падение цены и ее тело закрашено в темный цвет. На такой свече верхняя граница тела указывает цену открытия, а нижняя – цену закрытия.

Прогнозирование цены с помощью японских свечей основано на анализе формы отдельно взятых свечей, а также их комбинаций. Существует довольно много различных свечей имеющих названия и подающих свои сигналы о возможном изменении рынка.

Технический анализ фондового рынка легко поддается при использовании закономерностей свечей — это видят все профессиональные трейдеры как участники рынка и действуют соответственно.

Наиболее точный прогноз дают свечи «молот » и «повешенный ». Они сигнализируют о развороте графика. Обе свечи имеют небольшое тело и длинную тень. «» располагается внизу графика и говорит о развороте тренда вверх, а «Повешенный » — на вершине графика, говорит о развороте тренда вниз.

Помимо «молота» и «повешенного» к основным видам японских свечей относятся «Утренняя звезда», «Вечерняя звезда», «Харами», различные «доджи», также сигнализирующие о развороте и «марубодзу» — свеча, появление которой сигнализирует о сохранении тренда.

Если вы нашли ошибку, пожалуйста, выделите фрагмент текста и нажмите Ctrl+Enter .

Почему это бесплатно?

Открытый доступ к анализу акций - попытка показать как действующим, так и потенциальным клиентам, как устроен реальный процесс выбора инструментов.

Однако выбрать хорошие акции недостаточно. Формирование инвестиционного портфеля включает также определение инвестиционного профиля (инвестиционного горизонта, ожидаемой доходности и допустимого риска), выбор стратегий и структуры активов, оптимизацию весов различных инструментов. Кроме этого процесс управления портфелем требует его периодической ребалансировки, пересмотра, учета налогового режима и пр.

Мы стремимся создавать ценность для наших клиентов, а она достигается только комплексным подходом к инвестициям. Анализ акций показывает сложность одного отдельного этапа формирования портфеля. Опытные инвесторы смогут найти в нем дополнительную информацию для принятия решений. Инвесторы с меньшим опытом - избежать многих ошибок. Любой инвестор сможет оценить время, необходимое для осуществления профессиональных вложений.

Использует ли ДОХОДЪ анализ акций в своей работе?

Да, мы напрямую используем этот сервис при выборе акций для нашей новой линейки фондов и стратегий. Вес выбранных акций в портфеле определяется путем "высказывания мнений" (применение потенциалов модели DCF) через применение модели Блэка-Литтермана и дальнейшей оптимизации.

Какую доходность можно ожидать инвестируя в представленные стратегии?

Стратегии инвестирования в компании с низкими показателями P/E, P/BV исторически приносили долгосрочную среднегодовую доходность на 2-5% выше, чем индекс акций, основанный на капитализации (для рынка США). Подробнее об этом можно прочитать в книгах What Works on Wall Street и Stocks for the Long Run . Стратегия Smart Estimate основывается на книге The Little Book That Still Beats the Market , где приводятся результаты теста для американского рынка, который показал доходность более чем на 10% выше, чем у индекса S&P500.

Исторические результаты не гарантируют получения доходности в будущем, однако мы полагаем, что следование выбранной стратегии на основе недооценки может на несколько процентов улучшить результат портфеля по сравнению с индексом акций.

Какую стратегию мне выбрать?

В этом гиде вы можете прочитать, на что рассчитана каждая из стратегий и в соответствии с собственным опытом и знаниями определить, какая из них имеет наибольший шанс показать высокую доходность.

Почему стратегия "Акции роста" не является базовой?

Базовые стратегии так или иначе предполагают недооценку рынком финансовых показателей компаний. Акции роста подразумевают иной подход, основанный на темпах роста бизнеса, поэтому мы выделили их в отдельный набор стратегий.

Как часто пересматриваются оценки?

Оценки пересматриваются по крайней мере раз в месяц. Изменения в рейтингах по стратегиям за последний месяц будут отображаться в таблице.

Как вы рассчитываете индекс стабильности дивидендов?

Подробнее об индексе стабильности дивидендов можно прочитать . Наибольший рейтинг имеют компании, которые платили дивиденды последние 7 лет, при этом регулярно их увеличивая.

Мне следует покупать только акции с высшим рейтингом?

Выбор акций может зависеть не только от недооценки рынком, но и от инвестиционных целей. Если, например, вы хотите получать стабильные и высокие дивиденды от компаний, то необходимо больше ориентироваться на стратегию Dividend.

Рейтинг - это мнение компании ДОХОДЪ?

Что означает отзыв рейтинга?

У компании может быть отозвана оценка, если стоимость её акций в значительной степени определяется факторами, которые невозможно учесть в модели дисконтированных денежных потоков. Например, как в случае с АФК Системой после подачи иска Роснефтью.

Инвестиционная компания ДОХОДЪ, Акционерное общество (далее Компания) не обещает и не гарантирует доходность вложений. Решения принимаются инвестором самостоятельно. При подготовке материалов, содержащихся на данной странице, была использована информация из источников, которые, по мнению специалистов Компании, заслуживают доверия. При этом данная информация предназначена исключительно для информационных целей, не содержит рекомендаций и является выражением частного мнения специалистов аналитической службы Компании. Невзирая на осмотрительность, с которой специалисты Компании отнеслись к составлению этой страницы, Компания не дает никаких гарантий в отношении достоверности и полноты содержащейся здесь информации. Никто ни при каких обстоятельствах не должен рассматривать эту информацию в качестве предложения о заключении договора на рынке ценных бумаг или иного юридически обязывающего действия, как со стороны Компании, так и со стороны ее специалистов. Ни Компания, ни ее агенты, ни аффилированные лица не несут никакой ответственности за любые убытки или расходы, связанные прямо или косвенно с использованием этой информации. Информация, содержащаяся на странице, действительна на момент ее публикации, при этом Компания вправе в любой момент внести в информацию любые изменения. Компания, ее агенты, работники и аффилированные лица могут в некоторых случаях участвовать в операциях с ценными бумагами, упомянутыми на данной странице, или вступать в отношения с эмитентами этих ценных бумаг. Результаты инвестирования в прошлом не определяют доходы в будущем, государство не гарантирует доходность инвестиций в ценные бумаги. Компания предупреждает, что операции с ценными бумагами связаны с различными рисками и требуют соответствующих знаний и опыта.

При формировании расчетных показателей используются последние доступные на дату публикации данных официальные цены закрытия соответствующих ценных бумаг, предоставляемые Московской Биржей.

Анализ рынка акций — это ключевой момент в трейдинге для каждого трейдера. От успешности его провидения, зависит то, чем и как вы будете торговать, а соответственно и результаты. Если вы неверно определите основную тенденцию на рынке, то будете торговать против тренда. Если вы отбираете слабые акции или торгуете вопреки биржевым новостям, то получите убыток. В этом обучающем разделе вы узнаете, как производить анализ рынка акций, какие существуют его методы и способы, и на каких принципах он основан.

Каждый раз, перед тем как открыть позицию, трейдер производит анализ рынка акций. В какую сторону торговать: покупать или продавать? Какой сектор экономики является лидирующим? Какие акции имеют лучшие торговые перспективы? Это основные вопросы, на которые должен ответить трейдер. На этой странице вы узнаете главные принципы и методы анализа фондового рынка, с их преимуществами и недостатками.

Классический или западный технический анализ рынка акций тесно повязан с теорией Чарльза Доу. Она была сформулирована еще в 1900 году, но ее принципы остаются предопределяющими и сегодня. Но что изменилось за более чем 100 лет? Ведь мировая экономика и финансовые рынки не стоят на одном месте. Занимает ли теория Доу такую же крепкую позицию в теперешнее время, как раньше? Сколько в ней осталось истинны? Об этом мы и оговорим в представленном посте.

Активный трейдер производит анализ рынка акций, основываясь на графике ценовой динамики. Он рисует всевозможные линии и уровни, ищет разные фигуры или паттерны, применяет индикаторы для интерпретации результатов. Все это составляет технический анализ. В данной статье мы обсудим принципы произведения технического анализа, а также основную информацию, которую он несет трейдеру.

Инвесторы, на противовес активным трейдерам, мало интересуются графиками ценовой динамики. Они производят анализ рынка акций основываясь на финансовых показателях работы компаний, применяя всевозможные формулы и коэффициенты. Это составляет фундаментальный анализ. И хотя его и теханализа методы разные, но принципы остаются прежними. Что это за принципы, и на что нужно обращать внимание фундаменталисту, вы узнаете на этой странице.

Биржевые новости могут иметь как позитивное, так и негативное влияние на торговый настрой трейдеров. А поскольку краткосрочные колебания цены зависят от преобладающего настроения биржевых игроков, вам необходимо следить за последними новостями. За что мне нравится фондовый рынок США, здесь вся важная информация выходит по календарю, которую каждый трейдер может узнать, например, на сайте briefing.com. Как производить анализ рынка акций по биржевым новостям, читайте на этой странице.

Хороший бизнес (акция) тот, который постоянно увеличивает свою прибыль. Прибыль на акцию - это одна из самых важных корпоративных новостей. Бывает, что после ее выхода, акция падает или поднимается с гэпом на несколько процентов. Никакой риск менеджмент не способен защитить ваш капитал от такой ценовой волатильности. Что следует учитывать, а также как анализировать прибыль на акцию, вы узнаете из этой статьи.

Многие брокерские фирмы печатают для своих клиентов торговые прогнозы как по отдельным акциям, так и по рынку в целом, и выкладывают их на информационных интернет-ресурсах для широкого доступа. Анализ рынка акций таким образом может показаться начинающему трейдеру очень простым и заманчивым. Но стоит ли им слепо доверять? Ведь не даром опытные трейдеры говорят: покупай, когда аналитики кричат, насколько рынок плохой, и продавай, когда хороший. Запомните: основная роль любой биржевой новости - добавить волатильности на рынок. Прочтите данный пост, вы обязательно найдете для себя что-то полезное.

• Свинг трейдинг: основы
• Где лучше поучиться трейдингу?
• Свинг трейдинг: стратегия
• Продвинутый свинг трейдинг
• Риск менеджмент
• Thinkorswim — учимся торговать
• Японские свечи
• Торговые инструменты
• Технический анализ: фигуры (паттерны, модели)
• Технический анализ: индикаторы
• Акции
• Анализ рынка акций
• Фондовая биржа
• Трейдинг
• Советы трейдеру
• Фильмы и книги

• Что такое свинг трейдинг и его основные принципы
• Как и где научиться трейдингу?
• Топ 10 лучшие свечные модели
• Священный Грааль в трейдинге существует!
• Вся правда о технических индикаторах
• Можно ли торговлей акциями зарабатывать на жизнь?
• Размер позиции – укрощение волатильности
• Ответ на вопрос читателя: сколько денег нужно для старта в трейдинге?
• Стоит ли вести дневник трейдера?
• Книги по трейдингу, которые стоит прочитать
• Свечной анализ в краткой и доступной форме

• Коэффициент Шарпа и определение рисков торговой системы
• Где поучиться трейдингу?
• 10 фактов, которые вам следует знать про скользящие средние
• Вилы Эндрюса и 5 правил их использования
• Свеча доджи: один в поле не воин. Или...?
• Анализ японских свечей: о чем они говорят, а о чем умалчивают?
• Ответы на вопросы читателей: торговые роботы, российский рынок, трейдинг с учетом объемов
• Как выплачиваются дивиденды по акциям, и как мы их можем использовать?
• Трейдинг или инвестиции? Нужно ли трейдеру быть инвестором?
• Что такое маржа? Полное определение термина
• Как использовать отложенные ордера для открытия позиции?
• Стоп лосс и тейк профит: развенчание мифа

Акций, инвестор получает ряд преимуществ и может разработать собственную систему торговли.

Основной плюс акций состоит в том, что инвестор не имеет сильной зависимости от данных о предприятии, которые часто скрываются от общественности и которых часто недостает. требует лишь наличия графика курса акций, поэтому он доступен любому трейдеру.

Обработка данных с помощью занимает гораздо меньше времени, чем обработка различных экономических, финансовых и других показателей предприятия, поэтому, используя , трейдер экономит время и усилия, что благоприятно сказывается на его торговле.

Кроме того что инвестор может освободить больше времени для наблюдения за графиком, держа таким образом торговлю под контролем, он также ограждает себя от многих психологических факторов, которые часто могут стать причиной ошибочной сделки.

Курсы акций менее волатильны, чем валютные пары, поэтому начало практически любого сильного движения можно воспринимать, как сигнал к действию. Так как обычно, при отсутствии важных данных о предприятии, курс акций внутри дня движется в пределах определенного ценового коридора, ограниченного , выход цены из этого коридора дает следующие сигналы на вход в рынок:

• - при прорыве верхней границы коридора (или линии сопротивления) инвестору необходимо подумать о покупке акций или о добавлении позиций к открытой ранее покупке. Конечно, принимая решение об открытии позиции, нужно учитывать и остальные факторы, влияющие на рынок акций;
• - при прорыве нижней границы (или линии поддержки) существует риск продолжения падения курса, поэтому, возможно, потребуется фиксация покупок.

Спокойный рынок также можно использовать с целью получения прибыли. Хорошей стратегией в такой ситуации будет торговля в пределах коридора. При достижении цены линии поддержки, трейдер может открыть позицию на покупку небольшого объема, а при подъеме цены к уровню сопротивления, зафиксировать прибыль.

Скользящие средние в акций.

Кроме в акций можно использовать скользящее среднее. Это значение получается путем определения средней цены закрытия за определенный временной период. Чаще всего в расчет берутся цены закрытия дня.

Если построить скользящее среднее на ценовом графике, то можно увидеть, что цена будто бы движется вокруг этой линии. Она то опускается под линию, то поднимается выше нее. Построив несколько таких линий на графике, можно заметить определенные закономерности, которые помогут в торговле.

Например, уход курса под среднюю линию сможет дать сигнал на продолжение падения, поэтому покупки следует зафиксировать. Пересечение ценой средней линии снизу вверх говорить о том, что на рынке, возможно, намечается , а значит, самое время делать покупки.

Конечно, все эти правила упрощенные, однако такими закономерностями можно пользоваться, как ориентиром. Использование нескольких инструментов и сравнение их сигналов - основа ряда торговых систем.

Фигуры графического анализа работают и на рынке акций, так как имеют психологическую природу. Кроме того, изначально , двойная вершина и другие рассматривались именно на графиках курса акций, а поэтому их использование для анализа рынка в наше время полностью оправдывает себя.

Взяв, к примеру, фигуру , можно увидеть, что на рынке акций она образуется по тем же законам, что и на валютном рынке: инвесторы, купившие акции, зафиксировали прибыль на определенном уровне, который стал первой вершиной, после чего курс вновь попытался протестировать уровень, но потерпел неудачу во второй раз.

Таким образом, на графике появилась разворотная фигура, ставшая сигналом к падению курса. В акций можно использовать сравнительную силу. Если рост акции не коррелируется движением соответствующего биржевого индекса, возникает дивергенция, которая в большинстве случаев расценивается как торговый сигнал.

Естественно, форс-мажорная ситуация, выход важных данных или внеплановая публикация нужной информации о предприятии может в корне изменить ситуацию на рынке и сломать техническую модель. Поэтому рациональнее всего использовать вместе с фундаментальным.