Кто, как и зачем срывает стоп-лоссы. Стоп заявка в Quik Зачем срывают стопы на бирже
Торговля на бирже – очень рискованный бизнес, но при правильном подходе можно обрезать убытки. В этом случае трейдеру поможет стоп ордер. С его помощью, торговля будет всегда осознанной и при не правильном входе, позиция будет автоматически закрыта.
Что такое стоп лосс
Торговля на бирже – это покупка или продажа акций, ценных бумаг или фьючерсов . Весь процесс напоминает обычный рынок. Задача спекулянта купить товар дешевле и продать по дороже, либо в обратном порядке. Только на фондовом рынке, трейдер не устанавливает цену, он только решает входить ли в позицию по той цене — что предоставляет в данный момент рынок.
К примеру – Нужно купить акцию по цене 50, для хорошего заработка желательно продать ее дороже – по 70. Трейдер входит в позицию, цена плавно начинает расти, прибыль идет. Но бывает и обратная ситуация, после покупки актива по 50, он начинает дешеветь. Лучшим способом уберечь свой депозит будет – выставление стоп ордера. Как ставить стоп лосс в таком случае, к примеру вы купили по 50, установили стоп ордер по цене 45. Вот и вся задача, даже если рынок пойдет в низ, коснувшись отметки 45, вас выкинет с сделки.
Таким образом, рынок дает вам понять – что вы не правы. Если же стоп ордера не будет, закончится может все печально. Глупые ожидания – что сейчас цена развернется и пойдет в вашу сторону, мало вероятны. А вот довести депозит до самого дна, такая ситуация бывает чаще.
Вывод – торговля без стоп лосса, опасна и рискованна .
В каких места должен стоять стоп лосс
Часто трейдеры обижены на рынок, у них создается впечатления что за ними следят. Ведь куда бы они не поставили стоп лосс, рынок его выбьет а уже после пойдет в нужном направлении. Все это конечно бред, причиной всему только то что – стоп ордер выставлен в неправильном месте.
Стопы нужно ставить там, где маникмейкеру не выгодно будет их снимать. Не стоит ставить стоп за ближайший визуальный уровень, в таком случае он будет снесен с вероятность 90%. Небольшая подсказка – дождитесь когда рынок сделает провокацию, постопит всех и вернется назад в проторговку, в народе это еще называют ложный пробой. Вот за такие провокации и пробои , гораздо разумнее прятать свои стопы. Ниже на картинке приведен пример установки стопа за провокацию.
Как ставить стоп лосс в боковике
Большую часть времени рынок проводит в боковике, торговать боковики немного легче чем тренд. Торговля проводится от нижней границы к верхней. Сейчас рассмотрим ситуацию, как ставить стоп лосс в боковике .
Перед началом торговли обозначьте четкие границы боковика, вы должны правильно определить уровни поддержки и сопротивления. К примеру вы решили торговать от нижней границы к верхней, определили сильный уровень поддержки. Сразу выставлять ордер на вход в позицию не нужно, ведь так будет действовать большая часть толпы. Дождитесь, пока рынок сделает провокацию (ложный пробой), и немного пойдет ниже уровня поддержки, но с обязательным резким возвратом в боковик.
Вот после этого, смело можно торговать ранее выбравший уровень поддержки, а стоп ордер прятать за ложный вынос. Эффект будет таков – рынок постопил всех кто прятал стопы за визуальный уровень, и заправился топливом для похода к верхней границе боковика. Обратите внимание на ниже представленную картинку.
Как ставить стоп лосс в тренде
Теперь рассмотрим ситуацию, как ставить стоп лосс в тренде. При долгом нахождении рынка в стадии боковик, начинается выход из определенной зоны с последующим трендом. Трен сопровождается ростом или падением цены не большими консолидациями. В каждой из них можно найти точку входа со стопом, также за каждую консолидацию можно передвигать стоп лосс. К примеру – вы определили, что сейчас будет выход из боковика, и начнется тренд.
Вошли в позицию на самом начале тренда, после наблюдаете. Цена начинает свой рост не большими зоночками, и с последующим выходом цена за предыдущую зону, в таком случае трейдер может подтягивать стоп за каждую зоночку. Ниже приведен пример на картинке.
Когда можно ставить стоп лосс в без убыток
Очень распространенная вещь – переставление стопа в без убыток когда это не нужно. Вообще, если вы торгуете одним контрактом, желательно прописать себе в алгоритме – либо стоп, либо тейк. Так будет правильнее, другое дело – когда торговля происходит несколькими конями.
И так – вы вошли в позицию от хорошего уровня поддержки тремя лотами, перед входом уже обозначили себе ближайшие тейки. Как только цена достигла точки выхода, обязательно скидывайте половину позиции. А на оставшуюся, можно сидеть и выжидать дальние цели, стоп при это разрешается переставить в без убыток.
Не пытайтесь переводить в без убыток сразу после не большого отскока, ведь цена в большинстве случаев вернется на точку входа, и вас просто вышвырнет с позиции.
Преимущества стоп лосса
- Торгуя со стопом – вы обрезаете свои убытки
- Торгуя со стопом – вы быстрее понимаете — что не правы и автоматически выходите с позиции
- Торгуя со стопом – вы эмоционально спокойны, ведь заранее сами установили ту сумму, которые можете потерять.
- Запомните – трейдер на фондовом рынке может на 100% контролировать только одну вещь – это свои убытки с помощью стоп лосса. Все остальное делает рынок.
Стоп заявка (от англ. – Stop limit ) – это заявка, исполнение которой откладывается до наступления указанного в ней условия. То есть, заявка не является активной до тех пор, пока стоимость ценной бумаги, не достигнет или пересечёт цену, заранее установленную инвестором. Эта цена называется «стоп цена». После этого стоп заявка становится рыночной заявкой на покупку или продажу.
Стоп заявки можно разделить на стоп заявку на продажу и стоп заявку на покупку ценных бумаг: Стоп заявка на продажу (Sell stop order) – превращается в рыночную заявку на продажу, как только произойдет сделка по цене не ниже, чем указанная цена. Стоп заявка на продажу всегда ставиться ниже текущей рыночной цены. Обычно используется для того, чтобы ограничить потери или защитить прибыль при длинной позиции.
Стоп заявка на покупку (Buy stop order) – превращается в рыночную заявку на продажу, как только произойдет сделка по цене не ниже, чем указанная цена. Стоп заявка на покупку всегда ставить выше текущей рыночной цены. Обычно используется для того, чтобы ограничить потери или защитить прибыль при короткой позиции.
Давайте возьмем стоп заявку на продажу. Допустим, Вы уже купили несколько акций. Чтобы продать акции и получить прибыль Вы ждете, пока их цена вырастет. Для ограничения своих потерь выставляется стоп заявка на продажу. По-английски она называется Stop-loss . Такая заявка автоматически срабатывает, когда цена достигает указанного уровня, что не отличается от схемы работы обычной лимитированной заявки. Отличие же стоп заявки состоит в том, что Вы имеете возможность в рамках одного приказа и ограничить возможный убыток и зафиксировать цену, по которой ваша заявка должна закрыться с прибылью. Стоп заявка с фиксацией прибыли называется Take-profit .
Рассмотрим этот процесс на примере. Допустим, у вас есть акции, купленные по цене 200 рублей за лот. И Вы хотите их продать за 220 рублей. Одновременно вы желаете ограничить возможные убытки и готовы при цене 180 рублей закрыть позицию с убытком.
Для того чтобы это сделать, вы можете выставить стоп заявку, где в первой части укажете цену исполнения равную 180 рублям (на случай снижения цены), а во второй части поставите 220 рублей (та цена, при которой вы продадите акции с прибылью). Когда одно из этих условий будет выполнено, второе будет отменено – в этом и состоит смысл стоп заявок.
Следовательно, даже если Вы не будете следить за позициями и котировками, в случае роста, прибыль за счет стоп заявки будет зафиксирована, а в обратном случае убытки ограничатся. Также выставляется и стоп заявка на покупку. Она сработает при достижении стоп цены в заявке.
Ещё стоит отметить, что если заявка стала активной, то ее исполнение гарантировано, но не гарантирована цена исполнения. Такое возможно, когда цена акций быстро меняется в заданном направлении.
К примеру, в компании, чьи активы Вы приобрели, может произойти несчастный случай на производстве, что повлечет за собой поток судебных исков и стремительное падение цены акций до 100 рублей за штуку. В этой ситуации можно просто не успеть выполнить стоп заявку на продажу по цене в 180 рублей и тогда реальная цена исполнения может составить, скажем, 160 рублей.
Кроме рассмотренных типов заявок есть и еще один – Trailing-stop (следящий стоп) . Он работает следующим образом: трейдер выставляет заявку, в которой убытки ограничены приказом stop-loss. Уровень stop-loss будет двигаться вместе с ростом котировок акций. Величина роста будет указана в этой же заявке. Она может указываться как в рублях, так и в процентах от стоимости актива. Однако если же цена акции прекратит рост и начнет падение, уровень stop-loss зафиксируется и будет оставаться на мeсте.
В качестве примера приведем такую ситуацию. Допустим, у вас есть акции, купленные по цене 200 рублей за лот, и вы хотите ограничить убыток. Вам нужно выставить стоп заявку на 20 рублей ниже. Если курс акций упадет, и достигнет цены 180 рублей, то позиция закроется. Если же цена начнет расти и, например, достигнет 202 рубля, то стоп заявка поднимется на 2 рубля. А разница между ценой стоп заявки и текущей заявкой по-прежнему останется равной 20 рублям. Если цена поднимется до 240 рублей, стоп заявка поднимется вслед за ней до 220 рублей.
Стоп заявка способна передвигаться только в одну сторону – в сторону улучшения финансового результата. После поднятия ее уже ничто не сможет опустить вниз. Если вернуться к примеру: пусть цена на акцию поднялась до 250 рублей, одновременно и стоп заявка достигла значения 230 рублей. Если, вдруг, цена на акции пойдет вниз, и достигнет своего начального значения 200 рублей, то ваша позиция будет закрыта при цене 230 рублей.
Как выставить тейк-профит и как установить стоп-лосс.
Условная заявка (стоп-заявка) – заранее подготовленная лимитированная заявка, передаваемая в торговую систему биржи при наступлении условия (стоп-цены). Стоп-заявка используется для ограничения величины убытков при изменении цен сделок в сторону, противоположную ожидаемой. Стоп-цена – условие исполнения заявки в виде граничного значения цены последней сделки по инструменту.
Типы условных заявок в системе QUIK.
В системе QUIK существуют следующие типы условных заявок:
«Стоп-лимит
» - стоп-заявка, порождающая при исполнении лимитированную заявку.
НАЗНАЧЕНИЕ
: Ограничение величины убытков при изменении цен сделок в сторону, противоположную ожидаемой.
«Стоп-цена по другой бумаге » – заявка типа «Стоп-лимит», условие стоп-цены которой проверяется по одному инструменту, а в исполняемой лимитированной заявке указывается другой инструмент.
НАЗНАЧЕНИЕ : Используется в специфических торговых стратегиях, например, когда условием стоп-заявки по срочному контракту является цена базового актива.
«Со связанной заявкой » – это две заявки по одному и тому же инструменту, одинаковые по направленности и объему. Первая заявка типа «Стоп-лимит», вторая – лимитированная заявка. При исполнении одной из заявок вторая снимается. Этот тип поручений также называют «O.C.O.» (one cancel other, «одна заявка отменяет другую»).
НАЗНАЧЕНИЕ : Данный тип заявки предназначен для закрытия позиции. Стоп-заявка используется для фиксации убытков, а лимитированная заявка – для фиксирования прибыли. Преимуществом связанной заявки является то, что для исполнения лимитированной и стоп-заявки лимиты блокируются однократно, и при закрытии позиции в одну сторону связанная с ней заявка автоматически снимается.
«Тэйк-профит » – это заявка с условием вида «исполнить при ухудшении цены на заданную величину от достигнутого максимума (на продажу) или минимума (на покупку)».Заявка работает следующим образом (пример для заявки на продажу): после достижения ценой последней сделки условия стоп-цены начинается определение максимума цены последней сделки. Если цена последней сделки снижается от максимума на величину, превышающую установленный «отступ», то создается лимитированная заявка с ценой, меньшей цены последней сделки на величину «защитного спрэда». Величины «отступа» и «защитного спрэда» могут указываться как в значениях цены, так и в процентах.
НАЗНАЧЕНИЕ : Закрытие позиции по инструменту с максимальной прибылью.
Ввод стоп-заявки возможен в таблицах :
Таблица котировок (очередь заявок), Таблица заявок, Таблица стоп-заявок, Таблица сделок, Таблица всех сделок, Таблица текущих значений параметров, Карман транзакций.
Открытие окна «Стоп-заявка» осуществляется :
- Нажатием кнопки на панели инструментов
- Нажатием клавиши «F6»
Окно в зависимости от настроек может иметь полную (справа) или упрощенную (слева) форму. Стоп-заявка, формируемая с помощью упрощенной формы, имеет тип «Стоп-лимит» и действительна в пределах текущей торговой сессии. С помощью полной формы ввода заявки можно формировать стоп-заявки разных типов. В стоп-заявках не предусмотрен тип заявки «Рыночная». При наступлении условия (стоп-цены) стоп-заявка передается в торговую систему в виде лимитированной заявки.
Заполнение формы заявки:
«Тип стоп-заявки » – выбор одного из возможных типов поручения. Делает доступным особые поля, относящиеся к определенному типу стоп-заявки. При необходимости окно ввода заявки принимает расширенную форму.
«Срок действия » - если выбрано значение «сегодня», то поручение действительно до конца текущего дня, иначе поручение действительно до даты, выбранной в поле «по…», или до отмены поручения, если выбрано значение «до отмены».
ПРИМЕЧАНИЕ: Стоп-заявки «Со связанной заявкой» действительны только в течение текущей торговой сессии.
«Инструмент » – выбор инструмента из списка ценных бумаг данного класса. Чтобы найти инструмент в списке, наберите с клавиатуры первые буквы его наименования (контекстный поиск включается в меню Настройки/Основные /Транзакции).
«Торговый счет » – код торгового счета, в отношении которого делается поручение. Если за пользователем закреплен один счет, то поле заполнится автоматически. Если доступны несколько счетов, потребуется выбрать нужный счет из списка или воспользоваться настройкой «Указывать счет депо по коду клиента».
«Условие активации заявки » – выбор направления заявки: «Покупка» или «Продажа» и ввод значения стоп-цены.
«Если цена <=» (или «>=) » – выбор контролируемого условия стоп-цены по отношению к цене последней сделки инструмента. Параметр может быть настроен вручную для «Стоп-заявок с условием по другой бумаге», для остальных типов выбирается автоматически: для заявки на покупку: цена последней сделки стала >= стоп-цены. Это условие используется, например, для ограничения убытков от роста цены проданного без покрытия инструмента (short). Для заявки на продажу: цена последней сделки стала <= стоп-цены. Это условие используется, например, для ограничения убытков от падения цены купленного инструмента.
Значение стоп-цены указывается в окне справа от выбора условия.
«Цена» – цена заявки, за одну единицу финансового инструмента.
«Лот» – количество единиц выбранного инструмента бумаг в одном лоте.
«Количество» - количество бумаг, выраженное в лотах.
«Код клиента» – идентификатор клиента в системе QUIK.
«Поручение» – текстовый комментарий к заявке.
Параметры расширенной формы ввода заявки, разворачивающиеся нажатием кнопки «Больше>>»:
«» - наименование и класс инструмента, по которому осуществляется контроль условия стоп-цены. Параметр поручения типа «Стоп-цена по другой бумаге».
«Выставить связанную заявку на покупку (продажу) по цене.. » - цена исполнения связанной лимитированной заявки. Параметр поручения типа «Со связанной заявкой».
«При частичном исполнении связанной заявки снять стоп-заявку » – если флажок установлен, то при частичном исполнении связанной лимитированной заявки стоп-заявка становится снятой. Если флажок снят, то при частичном исполнении связанной заявки объем стоп-заявки уменьшается до величины не исполненного остатка лимитированной заявки.
«Выставить «take profit» - параметры заявки типа «Тэйк-профит»:
«Брать отступ от max (min) » – устанавливает значение отступа от максимума (на продажу) или минимума (на покупку) цены последней сделки, при достижении которого будет сгенерирована лимитированная заявка. Значение отступа может указываться как в виде отклонения цены, так и в процентах.
«Установить защитный спрэд » – устанавливает дополнительное (опережающее) отклонение цены заявки от цены последней сделки, инициировавшей заявку. Защитный спрэд предназначен для того, чтобы установить цену создаваемой заявки заведомо исполнимой.
«Объем » - оценка заявки в денежном выражении. Позволяет рассчитать «Количество» бумаг в заявке по известной сумме денег. Для этого нужно ввести в поле «Объем» сумму денежных средств и нажать кнопку «Задать количество». При этом в поле «Количество» будет введено число, полученное в результате пересчета и округленное вниз до ближай-шего целого, а в поле «Объем» – денежная оценка заявки при данном «Количестве».
«Комиссия » - сумма брокерской комиссии с объема заявки. Поле рассчитывается автоматически в соответствии с установленным алгоритмом.
Если для какого-то типа условной заявки не предусмотрен один из пунктов заявки, то он становится «серым» (неактивным).
Ввод заявки типа "Стоп-лимит" в системе Quik
«Стоп-лимит » - стоп-заявка, порождающая при исполнении лимитированную заявку, служит для ограничения величины убытков при изменении цен сделок в сторону, противоположную ожидаемой.
- Двойным нажатием левой кнопки мыши в «Таблице стоп-заявок»
- Нажатием клавиши «F6»
- Выбором в таблице пункта контекстного меню «Новая стоп-заявка»
- Использованием общего способа выполнения транзакций с выбором операции «Стоп-заявка»
«Тип стоп-заявки » - из выпадающего списка выберите «Стоп-лимит».
«Срок действия
«Инструмент » – выберите из списка, ценную бумагу, по которой вы хотите выставить "Стоп-лимит". «Торговый счет
«Условие активации заявки » если вы находитесь в короткой позиции и хотите ограничить свои убытки при росте цены: выберите "Покупка" и установите в поле «стоп лимит, если цена >=» значение стоп-цены при достижении которой сработает ваша заявка. Если вы находитесь в длинной позиции и хотите ограничить свои убытки при падении цены: выберите "Продажа" и установите в поле «стоп лимит, если цена <=» значение стоп-цены при достижении которой сработает ваша заявка.
«Цена » – установите значение исполнения вашей заявки.
«Количество
«Код клиента
«Поручение
Пример использования заявки типа «Стоп-лимит»:
Предположим, что у Вас куплены акции ЛУКОИЛ по 1835 рубля, вы хотите ограничить свои убытки при падении цены. Максимальные потери, которые вы готовы понести 10 рублей с цены каждой акции. Для этого вам нужно поставить стоп-лимит на продажу, в котором в условии активации стоп-заявки указывается цена 1825,5; рублей, то есть цена при которой ваша стоп-заявка активируется и цену исполнения - 1825 рублей. Для ситуации с покупкой все выполняется с точностью «до наоборот».
Ввод заявки типа "Тейк-профит" в системе Quik
«Тэйк-профит » – это заявка с условием вида «исполнить при ухудшении цены на заданную величину от достигнутого максимума (на продажу) или минимума (на покупку)». Служит для закрытия позиции по инструменту с максимальной прибылью.
Заявка работает следующим образом (пример для заявки на продажу): после достижения ценой последней сделки условия стоп-цены начинается определение максимума цены последней сделки. Если цена последней сделки снижается от максимума на величину, превышающую установленный «отступ», то создается лимитированная заявка с ценой, меньшей цены последней сделки на величину «защитного спрэда». Величины «отступа» и «защитного спрэда» могут указываться как в значениях цены, так и в процентах.
Откройте окно выставления "Стоп-заявки" через:
- Нажатие кнопки на панели инструментов
- Двойным нажатием левой кнопки мыши в «Таблице стоп-заявок»
- Нажатием клавиши «F6»
- Выбором в таблице пункта контекстного меню «Новая стоп-заявка»
«Тип стоп-заявки » - из выпадающего списка выберите «Тейк-профит».
«Срок действия » поставте точку в зависимости от того, на какой срок вы хотите разместить заявку. "Сегодня" - заявка действительна до конца текущего дня, "По" - заявка действительна до выбранной даты, "до отмены" - заявка действительна пока вы её не отмените.
«Инструмент
«Торговый счет » – если у вас несколько торговых счетов, то необходимо выбрать код торгового счета, в отношении которого делается поручение. Если за пользователем закреплен один счет, то поле заполнится автоматически.
«Условие активации заявки» если вы находитесь в короткой позиции и хотите зафиксировать свою прибыль выберите "Покупка" и установите в поле «тейк-профит, если цена <=» значение стоп-цены при достижении которой сработает ваша заявка. если вы находитесь в длинной позиции и хотите зафиксировать свою прибыль выберите "Продажа" и установите в поле «тейк-профит, если цена >=» значение стоп-цены при достижении которой сработает ваша заявка.
«Количество » - установите количество бумаг, выраженное в лотах.
«Код клиента » – идентификатор клиента в системе QUIK (не обязательно).
«Поручение » – текстовый комментарий к заявке. (не обязательно).
«Выставить «take profit»
«Брать отступ от max (min) » – устанавите значение отступа от максимума (на продажу) или минимума (на покупку) цены последней сделки, при достижении которого будет сгенерирована лимитированная заявка. Значение отступа может указываться как в виде отклонения цены, так и в процентах.
«Установить защитный спрэд » – установите дополнительное (опережающее) отклонение цены заявки от цены последней сделки, инициировавшей заявку. Защитный спрэд предназначен для того, чтобы установить цену создаваемой заявки заведомо исполнимой.
Пример использования заявки типа «Тэйк-профит»:
Предположим, что у Вас куплены акции ОАО "Газпром" по 193 рубля, вы планируете продать их не ниже 200 рублей. Нужно поставить тэйк-профит на продажу, в котором в условии активации стоп-заявки указывается цена 200 рублей.
Также указывается два дополнительных параметра:
- «отступ от max» - этот параметр указывает, на сколько цена последней сделки может стать ниже локального максимума цены;
- «защитный спрэд» - насколько меньше цены срабатывания тэйк-профита будет цена порожденной им лимитированной заявки на продажу.
Цена растет и достигла 201 рублей, после чего упала до 200,60 рублей и опять начала расти. Тэйк-профит в этом случае не превратится в лимитированную заявку - ведь цена упала от максимума на 40 коп., а мы задали «отступ от max» = 50 коп., т.е. условие исполнения достигнуто не было. Дальше цена выросла до 202,20 рублей и упала до 201,70 рублей - вот тут наш тэйк-профит активируется и породит лимитированную заявку на продажу с ценой, вычисляемой по следующей формуле: «текущая цена последней сделки» - «защитный спрэд». Т.е. цена заявки на продажу будет 201,70–0,2=201,50 рублей. «Защитный спрэд» нужно указать для защиты от «проскальзывания» рынка ниже цены порожденной тэйк-профитом заявки.
Для ситуации с покупкой все выполняется с точностью «до наоборот».
Ввод заявки типа "Тейк-профит и стоп-лимит" в системе Quik
Тейк-профит и стоп-лимит - это две заявки по одному и тому же инструменту. Первая заявка типа «Стоп-лимит», вторая типа «Тейк-профит». Стоп-заявка используется для фиксации убытков, а тейк-профит – для фиксирования прибыли. Данный тип заявки предназначен для закрытия позиции. При исполнении одной из заявок вторая снимается. Для исполнения стоп-заявки и заявки типа тейк-профит лимиты блокируются для каждой заявки.
Откройте окно выставления "Стоп-заявки" через:
- Нажатие кнопки на панели инструментов
- Двойным нажатием левой кнопки мыши в «Таблице стоп-заявок»
- Нажатием клавиши «F6»
- Выбором в таблице пункта контекстного меню «Новая стоп-заявка»
- Использованием Общего способа выполнения транзакций с выбором операции «Стоп-заявка»
«Тип стоп-заявки » - из выпадающего списка выберите «Тейк-профит»
«Срок действия » поставте точку в зависимости от того, на какой срок вы хотите разместить заявку. "Сегодня" - заявка действительна до конца текущего дня, "По" - заявка действительна до выбранной даты, "до отмены" - заявка действительна пока вы её не отмените.
«Инструмент » – выберите из списка, ценную бумагу, по которой вы хотите выставить "Тейк-профит".
«Торговый счет » – если у вас несколько торговых счетов, то необходимо выбрать код торгового счета, в отношении которого делается поручение. Если за пользователем закреплен один счет, то поле заполнится автоматически.
«Условие активации заявки » если вы находитесь в короткой позиции и хотите зафиксировать свою прибыль выберите "Покупка" и установите в поле «тейк-профит, если цена <=» значение стоп-цены при достижении которой сработает ваша заявка. если вы находитесь в длинной позиции и хотите зафиксировать свою прибыль выберите "Продажа" и установите в поле «тейк-профит, если цена >=» значение стоп-цены при достижении которой сработает ваша заявка. если вы находитесь в короткой позиции и хотите ограничить свои убытки при росте цены: выберите "Покупка" и установите в поле «стоп лимит, если цена >=» значение стоп-цены при достижении которой сработает ваша заявка. если вы находитесь в длинной позиции и хотите ограничить свои убытки при падении цены: выберите "Продажа" и установите в поле «стоп лимит, если цена <=» значение стоп-цены при достижении которой сработает ваша заявка.
«Количество » - установите количество бумаг, выраженное в лотах.
«Код клиента » – идентификатор клиента в системе QUIK (не обязательно).
«Поручение » – текстовый комментарий к заявке. (не обязательно).
Пример использования заявки типа «Тейк-профит и стоп-лимит»:
Предположим, что у Вас куплены фьючерсы RNZ0 по 21930 рублей. Вы планируете продать их не ниже 21940 рублей, а также хотите ограничить свои потери при противоположном движении цены на уровне 21925 рублей. Чтобы ограничить свои потери, выставим условия активации стоп-лимита, для этого в поле «стоп лимит, если цена <=» установим значение 21925 рублей. Чтобы зафиксировать полученную прибыль нужно в поле «тейк-профит, если цена >=» указать цену 22940 рублей. Также указывается два дополнительных параметра: «отступ от max» - этот параметр указывает, на сколько цена последней сделки может стать ниже локального максимума цены; «защитный спрэд» - насколько меньше цены срабатывания тэйк-профита будет цена порожденной им лимитированной заявки на продажу. Более подробно о двух вышеназванных параметрах описано в разделе "Ввод заявки типа «Тэйк-профит» в системе Quik" Далее вводем цену исполнения для заявки стоп-лимит - 21925 рублей; Цена исполнения для заявки тейк-профит - определяется расчтеным путем (автоматически).
Ввод заявки типа "Со связанной заявкой" в системе Quik
«Со связанной заявкой » – это две заявки по одному и тому же инструменту, одинаковые по направленности и объему. Первая заявка типа «Стоп-лимит», вторая – лимитированная заявка. При исполнении одной из заявок вторая снимается. Этот тип поручений также называют «O.C.O.» (one cancel other, «одна заявка отменяет другую»). Данный тип заявки предназначен для закрытия позиции. Стоп-заявка используется для фиксации убытков, а лимитированная заявка – для фиксирования прибыли.
Преимуществом связанной заявки является то, что для исполнения лимитированной и стоп-заявки лимиты блокируются однократно, и при закрытии позиции в одну сторону связанная с ней заявка автоматически снимается.
Откройте окно выставления "Стоп-заявки" через:
- Нажатие кнопки на панели инструментов,
- Двойным нажатием левой кнопки мыши в «Таблице стоп-заявок»,
- Нажатием клавиши «F6»,
- Выбором в таблице пункта контекстного меню «Новая стоп-заявка»,
- Использованием общего способа выполнения транзакций с выбором операции «Стоп-заявка».
«Тип стоп-заявки » - из выпадающего списка выберите «Со связ. заявкой».
«Срок действия
«Инструмент » – выберите из списка, ценную бумагу, по которой вы хотите выставить заявку типа «Со связ. заявкой».
«Торговый счет » – если у вас несколько торговых счетов, то необходимо выбрать код торгового счета, в отношении которого делается поручение. Если за пользователем закреплен один счет, то поле заполнится автоматически.
«Условие активации заявки » если вы находитесь в короткой позиции и хотите ограничить свои убытки при росте цены: выберите "Покупка" и установите в поле «стоп лимит, если цена >=» значение стоп-цены при достижении которой сработает ваша заявка.>если вы находитесь в длинной позиции и хотите ограничить свои убытки при падении цены: выберите "Продажа" и установите в поле «стоп лимит, если цена <=» значение стоп-цены при достижении которой сработает ваша заявка. «Цена» – установите значение исполнения вашей заявки.
«Количество » - установите количество бумаг, выраженное в лотах.
«Код клиента » – идентификатор клиента в системе QUIK (не обязательно).
«Поручение » – текстовый комментарий к заявке. (не обязательно).
«Выставить связанную заявку на покупку (продажу) по цене..» - установите цену исполнения связанной лимитированной заявки. «При частичном исполнении связанной заявки снять стоп-заявку» – если вы хотите, чтобы при частичном исполнении связанной лимитированной заявки стоп-заявка была снята - установите флажок. Если же вы хотите, чтобы при частичном исполнении связанной заявки объем стоп-заявки уменьшался до величины неисполненного остатка лимитированной заявки - снимите флажок.
Пример использования заявки типа «Со связ. заявкой»:
Предположим, что у Вас куплены фьючерсы RNZ0 по 21911 рублей. Вы планируете продать их не ниже 21920 рублей, а также хотите ограничить свои потери при противоположном движении цены на уровне 21901 рублей. Чтобы ограничить свои потери, выставим условия активации стоп-лимита, для этого в поле «стоп лимит, если цена <=» установим значение 21901 рублей. Чтобы зафиксировать полученную прибыль в поле «Выставить связанную заявку на продажу по цене..» установим значение 21920 рублей. Далее введем цену исполнения - 21901 рублей и количество лотов, которое хотим продать. Если ваши ожидания оправдаются и цена пойдет вверх, то выставленная вами связанная лимитированная заявка исполнится по цене 21920 рублей, а стоп-заявка будет автоматически снята системой. Если же связанная лимитированная заявка исполнится частично, например только на 30 %, в этом случаи объем стоп-заявки уменьшится до величины неисполненного остатка лимитированной заявки, то есть до 70%.
Ввод заявки типа "Стоп-цене по другой бумаге" в системе Quik
«Стоп-цена по другой бумаге » – заявка типа «Стоп-лимит», условие стоп-цены которой проверяется по одному инструменту, а в исполняемой лимитированной заявке указывается другой инструмент. Используется в специфических торговых стратегиях, например, когда условием стоп-заявки по срочному контракту является цена базового актива.
Откройте окно выставления "Стоп-заявки" через:
- Нажатие кнопки на панели инструментов
- Двойным нажатием левой кнопки мыши в «Таблице стоп-заявок»
- Нажатием клавиши «F6»
- Выбором в таблице пункта контекстного меню «Новая стоп-заявка»
- Использованием Общего способа выполнения транзакций с выбором операции «Стоп-заявка»
«Тип стоп-заявки » - из выпадающего списка выберите «Стоп цена по другой бумаге».
«Срок действия » стоп-заявки «Со связанной заявкой» действительны только в течение текущей торговой сессии.
«Инструмент » – выберите из списка, ценную бумагу, по которой вы хотите выставить заявку типа «Стоп цена по другой бумаге».
«Торговый счет » – если у вас несколько торговых счетов, то необходимо выбрать код торгового счета, в отношении которого делается поручение. Если за пользователем закреплен один счет, то поле заполнится автоматически.
«Условие активации заявки » установите в поле если цена >=» значение стоп-цены при достижении которой сработает ваша заявка. установите в поле если цена <=» значение стоп-цены при достижении которой сработает ваша заявка. «Цена» – установите значение исполнения вашей заявки.
«Количество » - установите количество бумаг, выраженное в лотах.
«Код клиента » – идентификатор клиента в системе QUIK (не обязательно).
«Поручение » – текстовый комментарий к заявке. (не обязательно).
«Брать стоп-цену для инструмента » - укажите наименование и класс инструмента, по которому осуществляется контроль условия стоп-цены.
Пример использования заявки типа «Стоп цена по другой бумаге» :
Существует несколько вариантов использования заявки типа "Стоп цена по другой бумаге" рассмотрим каждый более подробно:
1. Как вы знаете лимитированные заявки в системе Quik действительны только в течение текущей торговой сессии, чтобы обойти это правило, можно использовать заявку типа "Стоп цена по другой бумаге". Предположим, что в настоящий момент цена за акцию ОАО "Газпром" равна 191 рубль, вы считаете что существует тенденция к понижению цены и хотите в будущем купить акции, когда цена достигнет значения в 171 рубль. Для этого вам нужно установить в полях "Инструмент" и "Брать стоп-цену для инструмента" один и тот же актив, в нашем случаи это "Газпром ао". Далее установим условия активации заявки цена 171 рубль, цену исполнения - 171 рубль, количество лотов, которое хотим приобрести и определить срок действия заявки "Сегодня" - заявка действительна до конца текущего дня, "По" - заявка действительна до выбранной даты, "до отмены" - заявка действительна пока вы её не отмените. Затем нажимаем кпопку "Ввод" и ожидаем исполнения заявки.
2. С помощью данной заявки можно купить или продать акции ориентируясь на цену другого инструмента.Рассмотрим ситуацию на примере фьючерса и акции Роснефти: У Вас куплены акции Роснефти по 219,35 рублей, цена на фьючерс RNZ0 составляет 21915 рублей. Вы планируете продать акции по цене 220 рублей, когда цена на фьючерс RNZ0 поднимится до отметки 21920 рублей. Таким образом при установлении цены на фьючерс RNZ0 равной 21920 рублей, система автоматически выставит заявку на продажу акций Роснефть по цене 220 рублей. Для этого вам нужно установить в поле "Инструмент" - "Роснефть", в поле "Брать стоп-цену для инструмента" выбрать класс инструмента - фьючерсы FORTS и наименование инструмента - "RNZ0". Далее установить условия активации заявки цена 21920 рублей, цену исполнения - 220 рублей, количество лотов, которое хотим продать и определить срок действия заявки: "Сегодня" - заявка действительна до конца текущего дня, "По" - заявка действительна до даты, "до отмены" - заявка действительна пока вы её не отмените. Затем нажимаем кпопку "Ввод" и ожидаем исполнения заявки.
Кроме того данный тип заявки можно использовать как обычный "Стоп-лимит".
В данном обзоре рассмотрим, что такое стопы в трейдинге и зачем их следует использовать во всех своих торговых сделках на валютном рынке Forex.
Стоп-лосс в торговле на валютном рынке Forex представляет собой ограничение риска по открытой торговой сделке.
Следует понимать, что даже одна открытая торговая позиция на Форекс без стопа может привести к полной потере депозита на счете, в случае неверного определения трейдером движения цены и удержания данной позиции.
Ограничение убытков с помощью стопов на уровне не более 1-3% в каждой сделке, обезопасит торговый счет от слива депозита.
1. Как выглядит стоп-лосс
В торговой сделке стоп-лосс выставляется за ближайшим сильным или за предыдущими вершинами/низинами. Также, стопы можно выставлять за хвост предыдущей свечи или бара.
Графическое отображение по выставлению стоп-лосса:
На изображении видно, что точка входа в сделку находится на уровне 1,2330, а стоп-лосс выставляется в районе отметки 1,2340 за хвостами предыдущих свечей и локальным максимумом.
Важно помнить, что для прибыльного на бирже, тейк-профит должен быть больше стопа в несколько раз.
2. Определение стоп-лосс
Для определения стопа и правильного входа в сделку, следует:
- Определить текущую ситуацию на рынке.
- Определить локальные максимум и минимум.
- Провести торговые уровни с которыми цена соприкасается более чем три раза.
- Найти оптимальную точку входу в сделку.
- В оптимальной точке входа определить уровень стопа:
— по ближайшему торговому уровню;
— пикам и низинам цены;
— хвостам баров или свечей. - От точки входа, определить уровень тейк-профита возможной сделки.
- Если определенный стоп будет больше или равен тейк-профиту — такую сделку лучше пропустить.
Нужно отметить, что входить в сделку следует до момента определения стоп-лосса, а не наоборот. Так как после входа в рынок, трейдер перестает оценивать спокойно и адекватно текущую ситуацию, чем до открытия торговой позиции. Поэтому, в открываемой сделке сначала выставляются стоп и тейк, после чего позицию открывают.
3. Использование стоп-лосс
В трейдинге стопы можно использовать двумя способами. Ниже рассмотрим подробнее каждый из них.Способ 1: Выставлением приказа в торговой позиции
Сразу выставить стоп-лосс при открытии позиции, является самыми оптимальным и удобным вариантом для трейдеров. После выставления такого стопа, трейдеру не нужно отслеживать ситуацию на рынке и предпринимать дополнительные решения по открытой торговой позиции.
Способ 2: Локирование — открытие противоположной сделки
При использовании такого способа ограничения убытков по открытой сделке, трейдер выставляет отложенный стоп-ордер в противоположную сторону относительно открытой торговой позиции. Другими словами, таким образом происходит ограничение убытка методом локирования.
Такой способ используют опытные трейдеры, с целью получения дополнительной прибыли по своим торговым операциям. Новичкам не рекомендуется использовать локирование для ограничения убытков.
Краткое подведение итогов по стопам в сделках
Каждый трейдер обязан использовать стопы в своей торговли для избежания полного слива по торговому счету. Стоп не должен превышать в одной сделке более 3% от всего депозита. Чем ниже процент риска в каждой сделке, тем больше раз трейдер может совершить вход в сделки.
С риском 1% от депозита — трейдер может осуществить 100 сделок.
Ограничивающие приказу нужно выставлять таким образом, чтобы цена могла двигаться в определенном диапазоне из которого в итоге произойдет стремительный выход.
Инструкция выставления stop-loss в сделках:
- Определить точку входа в рынок.
- Внимательно рассмотреть ситуацию на графике и на рынке в целом.
- Определить размер стоп-лосса в открываемой сделке.
- Определить уровень цены стопа.
- В открываемой торговой позиции указать стоп-приказ.
Стопы нужно выставлять до открытия сделки.
Видео по выставлению стоп-лосса
Нет наверное ни одного учебного пособия, в котором бы не говорилось — обязательно ставьте стопы, иначе вы разоритесь. Кто-то советует ставить стоп-лосс, когда убыток достигает максимального заранее определенного вами размера допустимой потери денег, причем определять эту величину следует еще при вхождении в сделку. Кто-то идет дальше, и советует резать любую позу не думая, если вы уже получили -2% на весь капитал вследствие неправильной позиции. Если же срабатывают несколько стоп-лоссов подряд, то обычно советуют взять паузу в торговле. Одновременно при этом утверждается, что если тейк-профит дает вам в три раза больше денег, чем забирает стоп-лосс, то матожидание вашей торговли положительное и вы обречены на успех. Что здесь реальная правда, а что является мифом или заблуждением теоретиков?
Давайте попробуем во всем этом разобраться заново, расставив акценты немного по-другому (я планирую создать несколько блогов, посвященных этому вопросу, это — первый).
Биржевую торговлю во многом можно сравнить с ездой на обычном автомобиле.
Можно быть дальнобойщиком (долгосрочником), а можно — таксистом, дежурившим у очередной железнодорожной станции (интрадейщиком)
Можно выехать на встречную полосу движения (следование тренду), и наоборот, сдать назад на своей полосе, чтобы избежать возможного затора на дороге или пробки (игра в контртренд).
Также возможны аварии (просадки депо) разной степени тяжести.
Торговая система — это правила дорожного движения.
ТА — знаки дорожного движения.
На дороге есть лихачи и перестраховщики.
Вам необходимо вовремя опередить все большегрузные автомашины (крупных игроков), чтобы не плестись следом по разбитой ухабами дороге.
Плечи — это форсированный движок и турбина на вашей машине, бОльшая опасность и риск вознаграждается более быстрой ездой.
Самое главное для водителя на дороге — внимательность, собранность, терпение, умеренность и отсутствие авантюрных решений. Похожа торговля на управление автомобилем? Думаю, да.
Стоп-лосс:
А что такое стоп-лосс применительно к этому сравнению? если тормоза, то зачем тормозить, когда ущерб автомобилю УЖЕ нанесен? Так как под срабатыванием стоп-лосса обычно понимают экстренное катапультирование из позиции, то оно превращает ваш виртуальный убыток в МАКСИМАЛЬНЫЙ И РЕАЛЬНЫЙ убыток, который вы вообще готовы терпеть. Значит стоп-заявка — это подушки безопасности? Которые срабатывают, когда авария уже произошла, в целях ограничения вреда здоровью пассажиров? Скорее всего так, и из этого следует важный вывод:
Стопы нужны на случай АВАРИИ, катастрофического развития событий, а не как заурядное событие.
Представьте, если бы подушки безопасности срабатывали от легкого нажатия на педаль тормоза. Часто люди говорят: я покупаю и ставлю стоп-лосс на -1%, а тейк-профит на +3%, и таким образом я обеспечиваю себе положительное матожидание в торговле (и такие советы вы найдете в каждой второй книжке), мол, я не парюсь теперь по поводу того, куда пойдет рынок, если меня три раза вынесет по стопу, а потом даст +3% — я ничего не потеряю)).
Однако очевидно, что на рынке присутствует всегда РАВНАЯ вероятность движения в обе стороны, причем на любую величину. Даже если рынок упал на -30%, он легко может усугубить падение еще -5% или -10% РАНЬШЕ, чем начнется отскок в +5+10%.
Другое дело, что вероятность увидеть уровни выше показанного лоя на +1%, +3%, +5 и даже +10% после падения на -20% отличаются от 50 на 50 и значительно. Если упали за неделю на -20%, то могут сходить еще вниз, но с вероятностью больше 50% стоит играть на том же таймфрейме (в нашем случае на недельных графиках) отскок к явленному движению. Тот, кто выставляет стопы на -1%, рассчитывая взять прибыль +3%, на длительном интервале сольет свое депо тупо на стопах, это даже не математика, а арифметика. Тем более что после зафиксированных -20% отбивать надо уже 25% на обратном движении, а позу в прежнем виде взять не хватит размера уменьшенного депо.
Таким образом, нет никаких причин ставить обычный стоп-лосс на малых таймфреймах, потому что катастрофы в пределах одного дня случаются крайне редко. Возможно имеет смысл держать в голове ситуацию, которой не должно никак произойти в конкретный день, и если вы не ожидаете ни в коем разе -4% например, то стоит выйти в кэш, если -4% все-таки показали, потому что это означает конец ваших ожиданий в рамках вашего таймфрейма. Но это — катастрофические стопы, это катапультирование при аварии, а не торможение при обычной торговле.
Суммы, проигранные трейдерами на стопах, невероятно больше суммы реальных убытков, которые совокупно получают те, кто стопы не ставит)) внимание вопрос — на ком больше зарабатывает биржевой консорциум? кто является его жертвой априори и кому выгоден миф о стопах?
Я думаю что 90% убытков на рынке — это убытки, зафиксированные по стоп-лоссам. Ничего не настораживает?
Причем для крупных игроков стоп-лосс, вообще почти бесполезная вещь, так как выйти из убыточной позиции в случае катастрофы практически невозможно, и проще распродаваться на первом же возвратном движении, а не усугублять падение.
07/12/2016Для ведения успешной торговли корпоративными акциями на фондовой бирже необходимо соблюдение двух основных правил прибыльной торговли:
- своевременное закрытие убыточных торговых позиций;
- максимально возможное сохранение открытой позиции при изменении цены в направлении роста прибыли.
Сложность выполнения этого довольно простого правила заключается в том, что никто из участников биржевых торгов не в состоянии со стопроцентной вероятностью предсказать изменение цен биржевых инструментов. Кроме того, при совершении торговых операций важную роль играет психологическая готовность трейдера. Для новичка практически всегда очень сложно закрыть убыточную торговую позицию и оставить открытой прибыльную. В первом случае мешают упрямство (ведь сделка открывалась для получения прибыли!) и надежда на скорое изменение ситуации, а во втором - желание как можно быстрее почувствовать себя победителем и зафиксировать положительный результат.
Для получения прибыли необходимы взвешенные решения по закрытию сделок с биржевыми инструментами, принятые в соответствии с собственной торговой стратегией. Успешные трейдеры, как правило, не принимают поспешных импульсивных решений, а действуют согласно с детально разработанным торговым планом, определяющим ценовые уровни открытия и закрытия позиций.
Stop Loss
При открытии любой торговой позиции на биржевом рынке необходимо четкое понимание того, что убытки неизбежны даже для самого опытного профессионального трейдера. Прибыль можно лишь спрогнозировать, а четкому расчету поддаются только убытки по каждой биржевой сделке.
Stop Loss - это затратная часть торговой операции, своеобразный страховой полис на случай незапланированного изменения рыночной цены. Выставление заявок Stop Loss позволяет ограничить величину возможных убытков и снять психологическую напряженность из-за потенциальной вероятности их возникновения.
Stop Loss (стоп потери/убыток) - это условная биржевая заявка, выставляемая в торговом терминале для закрытия торговой позиции при достижении цены биржевого инструмента строго установленного значения. Заявки Stop Loss различают на лимитированные и рыночные стоп-приказы. В биржевой заявке «Стоп-лимит» выставляется два ценовых уровня:
- цена активации стоп-приказа, при которой биржевая заявка становится в очередь на исполнение;
- минимальная (максимальная) цена по которой может быть выполнена торговая операция.
Принцип действия лимитного стоп-приказа проиллюстрирует следующий пример. При текущей цене биржевого инструмента в 110 базовых пунктов (бп) был выставлен лимитированный Stop Loss с ценой активации 100 бп и ценой исполнения 95 бп. При падении рынка и регистрации первой сделки по цене 100 бп выставленный стоп-приказ становится обычной лимитной заявкой и подлежит исполнению по лучшей цене в ценовом диапазоне 100-95 бп. Рыночный стоп-приказ будет исполнен в любом случае по любой цене.
Take Profit
Take Profit - условные биржевые заявки, используемые для фиксации прибыли. Принцип действия биржевых приказов Take Profit аналогичен механизму действия стоп-приказов, где есть цена активации заявки и условие ее выполнения. Отличительной особенностью приказов Take Profit является «полярность» итоговых результатов и технология определения цены совершения сделки.
Кроме возможности продажи по рыночной или лимитированной цене для максимизации прибыльности сделки существует возможность продажи с использованием условия «отступ от max» в % либо бп. Например, при достижении текущей рыночной цены уровня активации в 120 бп заявка Take Profit начнет контролировать каждое уменьшение текущей биржевой цены от нового max на установленное значение «отступ от max» (например 4 бп или 3%). При отсутствии выполнения этого условия позиция будет открыта на протяжении всего роста стоимости.
Биржевые заявки Stop Loss и Take Profit хранятся на сервере брокера на протяжении определенного промежутка времени (до конца дня, до указанной даты или до отмены) и активируются в автоматическом режиме при выполнении условия активации.
